Защитные меры ЕС в отношении стали, принятые для поддержания внутреннего рынка листового проката во втором полугодии
Ожидается, что новый защитный механизм ЕС, предназначенный для устранения негативных последствий глобального избытка производственных мощностей на рынке стали блока, поддержит внутренние цены на плоский прокат во второй половине года, сообщают источники на рынке.
Этот механизм является гораздо более ограничительным, чем система защитных мер, впервые введенная в 2018 году, в результате чего объемы импорта сократились на 47% и была введена 50-процентная пошлина на любые материалы, превышающие квоты. Источники сообщают, что ужесточение ограничений представляет собой серьезный сдвиг и уже меняет поведение покупателей.
"На мой взгляд, импорт исчерпан", - заявили в одном из итальянских сервисных центров. "В ближайшие недели мы увидим значительный рост европейских цен", - сказал он, отметив, что импорт может снова стать рентабельным, если разрыв в ценах между Европой и Азией еще больше увеличится.
Один итальянский производитель заявил, что новые условия уже привели к повышению минимальной цены. "Я ожидаю, что новая целевая цена будет повышена как минимум на 50 евро за тонну. Если покупатели не будут готовы, производители будут просто ждать. На данный момент вопрос об импорте не обсуждается."
15 Июля агентство Platts, входящее в S&P Global Energy, в последний раз оценивало отечественный горячекатаный рулон в Южной Европе на уровне 695 евро за тонну с завода в Италии, что на 145 евро больше, чем было предложено с момента введения новых мер 7 октября 2025 года. Импорт HRC в регионе оценивался в 580 евро за тонну для стран Южной Европы, что на 95 евро больше, чем за аналогичный период прошлого года.
Доступность импорта рулонной холоднокатаной и горячеоцинкованной стали еще более возросла, поскольку производственные мощности в Европе, напротив, по‑прежнему ограничены меньшим количеством линий холодной прокатки и цинкования к избыточным мощностям, наблюдаемым в HRC. Данные Европейской комиссии показывают, что три квоты HDG 4B — для Китая, Турции и "других стран" — уже исчерпаны, что может вынудить традиционных импортеров закупать сырье внутри страны.
Доступность также была ограничена из-за антидемпингового расследования ЕС в отношении импорта CRC из Индии, Японии, Тайваня, Турции и других стран. Вьетнам, что создает еще одно давление на рынок переработки.
"Некоторые из моих клиентов на несколько месяцев прекратили импорт", - сообщил источник на одном из заводов в Германии. "HRC, у нас в Европе избыточные производственные мощности, но количество линий [оцинковки] и холодной прокатки ограничено".
В результате цены в первой половине года резко выросли, и многие участники ожидали дальнейшего роста в течение года. 15 июля агентство Platts в последний раз оценивало внутренний CRC в Северной Европе на уровне 820 евро за тонну без учета производства в Руре, что на 160 евро больше, чем 7 октября. Внутренний HDG был оценен 15 июля на уровне 820 евро за тонну без учета производства в Руре, что на 145 евро больше, чем за тот же период.
"Две-три недели назад покупатели неохотно делали бы покупки, но сейчас они этого не делают, поскольку ожидают повышения цен", - сказал один из источников на заводе в Северной Европе.
Турецкие экспортеры остались недовольны переменами и ищут новые рынки сбыта
Более жесткая структура квот также изменяет торговые потоки за пределами блока, и некоторые страны‑экспортеры, такие как Турция, сталкиваются с резким сокращением доступа на рынок ЕС, несмотря на наличие соглашения о свободной торговле с ЕС, которое предоставляет дополнительные беспошлинные объемы.
Участники рынка в регионе заявили, что из-за пересмотренной системы Турция по-прежнему рискует потерять долю рынка, поскольку более низкие квоты ограничивают ее возможности по поставкам в ЕС. Например, квота на турецкий HRC была сокращена почти на 60%, всего до 160 573,74 тонн в квартал, и была исчерпана в течение одного дня, а поставки превысили допустимые нормы, что свидетельствует о влиянии новых квот.
"Я думаю, что регулирование несправедливо по отношению к Турции, особенно квота на горячекатаный рулон", ‑ сказал один из турецких поставщиков. "Мы уже видим, что цены снижаются, и нам нужно найти другие рынки для экспорта."
Platts, входящее в S&P Global Energy, в последний раз оценивало стоимость экспорта в Турцию на уровне 590 долларов за тонну FOB 10 июля, стабильно неделю за неделей, но снизило ее на 35 долларов за тонну.в начале июня.
Высокие запасы и слабый спрос влияют на рост цен
Импорт в ЕС резко вырос в 2025 году, поскольку покупатели запасались материалами в преддверии пересмотра защитных мер и механизма регулирования углеродных границ блока. В результате уровень запасов оставался высоким в течение первой половины года, хотя несколько источников сообщили, что он может начать снижаться, как только пройдет летний спад и нормализуется ситуация с пополнением запасов.
С 1 января, в соответствии с постановлением CBAM, многие импортируемые изделия из железа и стали облагаются налогом на выбросы углерода, что еще больше сужает ценовое преимущество зарубежных поставок и снижает стимулы к дальнейшему наращиванию запасов. Участники рынка заявляют, что дополнительные сборы сделали импорт из многих стран менее конкурентоспособным и слишком рискованным по сравнению с отечественными материалами.
Несмотря на регулятивное давление на импорт, участники всей цепочки поставок заявили, что слабый реальный спрос в ключевых секторах конечного потребления, в частности в строительстве и автомобилестроении, вероятно, сдержит рост внутренних цен в ближайшие месяцы.
Данные Европейской ассоциации производителей стали, или EUROFER, также указывают на неустойчивый прогноз: потребление стали по‑прежнему примерно на 10 миллионов метрических тонн ниже уровня, существовавшего до пандемии, а рост, как ожидается, резко замедлится до 0,4% в 2026 году.
В своем последнем обзоре экономики и рынка стали, опубликованном 25 июня, ассоциация заявила, что скромное улучшение спроса не следует путать с подлинным восстановлением, ссылаясь на сохраняющуюся слабость производства и ценовое давление на сектора, использующие сталь.
Участники выразили обеспокоенность по поводу импорта производных стальных изделий
Хотя, по словам нескольких участников, система защитных мер нацелена на первичную продукцию из стали, она оставляет пробел в отношении импорта готовых изделий из стали, что может подорвать эффективность новой системы защиты.эгоцентризм.
"Такие товары, как стиральные машины, пружины и холодильники, ввозятся без каких-либо пошлин", - сказал один из немецких трейдеров. "Импорт из Азии резко увеличился в годовом исчислении. Это представляет большой риск для переработчиков стали в Европе."
Производитель из Бенилюкса приветствовал изменения квот, но также подчеркнул, что система должна быть расширена, чтобы охватить стальную продукцию в дальнейшем.
Участники уже не в первый раз призывают к продлению действия регламента. Многие призывали расширить сферу применения CBAM, чтобы охватить товары вторичной переработки, что побудило законодателей рассмотреть вопрос об усилении регулирования. 2028.
Даже с учетом ожиданий повышения цен во второй половине года высокие запасы, слабый спрос и сохраняющаяся неопределенность в отношении регулирования означают, что путь к повышению остается далеко не гарантированным.
Автор: Райли Уотерс